2020年《疫情下的元器件供应链》蓝皮书
2020年，波及全球范围的新冠病毒，给全球供应链带来扑朔迷离的不确定性。与新冠病毒共舞的Q1与Q2，中国元器件供应链呈现怎样的一种生态？供应链是”去中国化“与”更中国化“，会给产业发展带来怎样的机会与挑战？
针对上述问题，ECAS与行业调研机构——草帽芯语共同发起了调研。本次调研由深圳有芯电子有限公司承办完成，调研对象涉及上游原厂、代理分销商和下游终端厂商，共收回2354份有效样本，完成了《疫情下的元器件供应链调查》蓝皮书。
5月19日，ECAS以直播形式发布了调研报告。此次直播是由ECAS联手草帽芯语，并邀请行业供应链顾问草帽芯语版主吴振洲先生（草帽哥）与ECAS副理事长行业专家谈荣锡（Charles Tan）先生，对疫情下的元器件供应链进行深度解读。ECAS秘书长熊宇红女士和深圳市有芯电子总经理李明骏先生担任本次直播研讨会的主持人。行业大咖直播秀，围绕疫情下的元器件供应链展开，深度剖析危与机，干货满满，妙语连珠。直播期间观众人数高达700人，提问与参与十分活跃。
原厂订单向好，终端需求过半下滑
研讨会上，有芯电子李明骏先生分享了《疫情下的元器件供应链问卷调查》的主要发现：
1、今年4月中下旬前后，中国元器件供应链和制造领域复工情况普遍好转；无论是返岗率，还是产能恢复，或是客户订单，Q2远远优于Q1。
2、整体中国电子制造业复工向好，同时又被供应链困扰；产品全球化的终端如家电/汽车/通信等对供应链更加悲观。
3、处于供应链的首尾两端，终端的供应链问题远远多于原厂，面临缺货、涨价、境外物流等问题，资金压力更大，而原厂则看似订单增多，也没有那么多供应链问题，不亦乐乎?
4、中国企业复工明显好于欧美企业，但遭遇更多供应链问题、更少订单和资金紧张；欧美企业很少有芯片断货和涨价的问题，更关注在家办公，对未来更加乐观和自信；中国和亚太企业更关注备货和国产化/本土化方案，对未来更加悲观和焦虑。
对比更为关注国内市场的有芯调研报告，Charles分享了海外行业机构近期开展的元器件供应链调研数据。
针对欧洲市场情况，IDEA(International Distribution of Electronics Association)在今年4月的调查报告显示，元器件的库存和供应基本稳定：大多数代理商有信心，库存尚可支持6-8周客户需求，代理商从原厂拿货的情况也基本正常。但是，原厂给客户报价，平均交期从4-6周延长到8-12周。少量市场通用产品，如MLCC等被动元器件的交期延长到20周以上，估计Q2底和Q3会逐渐恢复到正常水平。“目前，整个供应链都比较警觉，我们几乎每周都在跟进潜在的供应链风险。”Charles表示。
大量终端客户通过Pull in和增加订单覆盖面来缓解供应链的不稳定，毫无疑问，JIT物料采购系统受到前所未有的挑战，包括Tier 1的客户开始在战略层面重新评估JIT流程所带来的问题。
ECIA April 2020 Survey（美国，会员覆盖授权代理商，主流原厂）则反映出，北美市场并不乐观：受访公司对电子元器件的产能和终端市场需求的担忧，比上次问卷有明显增加。其中，元器件产能担忧增加12%，市场需求担忧增加11%。
受访公司普遍担忧市场需求萎缩，其中有50%的公司认为消费类电子产品会下降，60%认为工业类产品会下降，62%认为汽车行业会下滑。尽管对终端市场需求短期预计不佳，绝大数公司（80%）对后续订单仍保持一定的乐观。医疗电子和国防/航空领域的需求继续强劲增长。
各政府采取的一系列防疫措施已经给行业带来干扰，11%公司认为给运营带来巨大影响，26%认为带来严重影响，只有5%认为几乎没影响。同时，受访公司表示，如果防疫控制持续2-3个月的话，90%公司认为将给运营带来巨大或严重的影响。
Charles 分享海外供应链的基本情况
大咖解读形势：乐观 VS 悲观
对于海外元器件供应链的整体市场情况，“总体来说，欧美市场一季度原厂反映出的数据，基本上是持平的，比较好的方面是，他们的供应链相对稳定。而亚太区3-4月的需求则非常强劲，大部分原厂都收到较多的订单，但需要关注的是，这其中可能存在大量客户的overbooking。”Charles指出，目前供应链最主要的问题是，市场需求和供应端的可视度都不高，“从这个月开始，包括6月份，市场会出现明显的下滑，值得大家密切关注。”
从行业来看，汽车行业比较悲观，数据显示，汽车类下降12%，工业类下降10%。“工业类下降与各国GDP波动基本同频，同时，可以看到手机行业的需求也在下降，”Charles进一步表示，“因互联网的因素，Data Center和5G等领域却增长很快，与疫情相关的医疗行业也出现大幅增长。因为大家都宅在家中，与家庭应用相关的打印机出现市场断货，家庭健身器材和游戏机等消费类产品的需求也增长不少。”
但对于整个市场需求，草帽哥并不那么乐观。民以食为天，工以“芯”为天，芯片是我们行业的粮食，目前无论是疫情影响，还是政治局势，对未来供应链都存在极大的不确定性，“草帽哥表示，”从调查数据看，有52%企业对比去年，需求是下降的，而原厂订单上升的幅度却超过去年。说明，供应链信息的传递有滞后性。海啸已经来了，只是较远的地方还没看到而已。“
未来供应链怎么走：唯一能确定的是不确定
疫情背景下，今年下半年的元器件供应链形势会怎样？“这次最大的挑战，是看不清楚需求。本世纪以来，出现过两次经济危机，要么是在需求端出现问题，要么是在供应端有问题，但后续发展是有先例可借鉴的，然而，这次疫情影响的是从供应到需求双重冲击。目前看到，原厂的产能有大幅空间可以提升，但东南亚的疫情可控吗？终端工厂因疫情导致无法开工的问题会再次出现吗？这些都是不确定的因素。”Charles也提醒，过去一年多，原厂和渠道一直在消化库存，整个行业供应链库存水位比较低。
研讨会上，Charles还分享了行业权威机构的最新半导体销售数据预测，“Garnter预测，今年半导体行业下降0.9%，而疫情之前是他们预测会上升12.5%；IC Insights预测今年全球半导体营收将下降4% (Corona Virus之前预估3%的增长)；麦肯锡公司表示，预计到2020年全球芯片市场的销售需求将下降5%至15%。”但Charles也表示，行业Design in的活动仍旧非常活跃，“2021年恢复性增长是可预期的，整个行业需求很可能呈现W型发展态势。”
而草帽哥则认为，所有可以确定的事往往是最不确定的，唯一能确定的就是未来不确定。“我们调查发现，Q2会比Q1有报复性增长。我们开始感觉，疫情过去了，但是不是真实情况？其实不一定。”草帽哥说，“周一美国股市大涨，美国出现有效疫苗，因华为事件中国芯片股大涨，对于很多趋势的判断，不确定因素太多，而且，这些趋势仅仅在我们行业内部是看不全的。”
有芯的调研数据显示，欧美和亚太，中国的复工情况最好，但缺货情况也最严重，中国公司对未来普遍存在焦虑。“未来三个月，市场需求可能会变好，但增长的持续性很难判断。”草帽哥进一步阐述，“2019年中国进口芯片销售额下降了5%，在目前的大环境下，2020年肯定不如2019年，2021年还会继续下降，因此，今年市场会比去年好？要打一个大大的问号。”
“草帽哥” 针对调研数据作分析
对企业的建议：珍惜患难与共的合作伙伴
在疫情未得到完全控制的背景下，Charles建议，分销商企业，在库存策略与备货方面要有眼光，要深入了解客户的真实需求。“最重要的是，一定要做自己熟悉的事情与熟悉的领域。”Charles提醒说，“目前，终端客户订单存在over booking的情况，可能会带来虚假的需求，影响到渠道被Cancel订单或Rescheduling，导致呆滞库存出现。”
针对终端企业，Charles提供了三个方面的建议：首先，在短期内，一定要排查所关注的料号，对于少选项供应的物料，要与研发团队沟通，尽可能增加AVL选项，降到缺货风险。其次，要建立安全库存，重点关注供应链的安全。“在原厂或代理商端争取排长单，可考虑排到今年年底甚至明年，可视化的需求管理会给代理商和原厂带来积极信号，是他们所乐见的。”第三，要保持与原厂及代理商，密切多频次的充分沟通，“患难见真情，一定要关注长期以来提供价值与服务的供应商。”
草帽哥亦表示，要充分利用电商平台，加快需求的传递与信息共享，实现上下游数据可视化，提高服务效率和响应速度，应对供应链的波动，保持灵活。
国产化替代：市场化要靠分销商伙伴
从供应链安全的角度，一定要有替代方案。Charles认为，目前是各家原厂做替代方案的黄金时期，下游终端已经完全脱离单一成本因素的考量，会更多从供应链安全的角度考虑。
草帽哥指出，国产化即为本土化，有两层含义：一是从合理层面，疫情之后，大家都希望将自己重要的部分留在本土，是自然的反应；二是存在政治因素，“我们控制不了政治家，去中国化还是走国产化，要清楚地认识到，中国的产品也是全球的，如果做国产化，一定要有别人不可替代的地方。”
Charles补充说，中国疫情成功的控制，应对突发事件的决心和能力，带给世界的信任中国的稳健且极具韧性的供应链。“做好自己的事情，中国最吸引世界的是庞大的市场机会！经济稳定的成长，百姓生活水平上升，带来强大的需求。”Charles指出，国际化的游戏规则变了，中国从“全球供应链”成本竞争力的玩家（绝对成本优势），到要做好供应链的生态（相对优势）、到强大市场需求（贴近市场的强大动力）。“大多数在中国的美企心里都明白，未来中国仍将是全球经济增长的引擎之一。我们行业是国际化做得最充分的行业,相信市场规律，相信市场力量，会重新修复有了裂痕的全球化。”
针对目前国产化率比较低的情况，Charles认为，国产原厂还没有完全准备好。“一个好产品未必能做到好的市场，米其林的好厨师未必能做一个好餐厅。”Charles指出，原厂要审视自己的产品，产品类别一定要丰富，要有Roadmap，有稳定量产的供应链，同时在前期必须充分考虑知识产权。“非常重要的一点是，一定要重视市场运作的方式，分销商绝对是最好的合作伙伴。”
草帽哥表示，中国有稳定的社会环境，中国的基础学科如果能做得更好，国产化替代会走得更快。“国家应该要更加重视对元器件分销商企业的扶持，在未来，中国芯片一定需要依赖他们来推动全球化的销售，没有专业的销售伙伴，再好的产品也是没有市场的。”
最后总结：危与机，剩者为王
一个半小时的直播，在大咖们的精彩分享之中一晃而过。ECAS秘书长熊宇红在研讨会结束发言时表示，在供应链不确定的大环境下，更需要产业链上下游更加开放的合作与互动，共同应对危机。基于这个背景，中国信息产业商会电子元器件应用与供应链分会（ECAS）应运而生，已邀请分销行业领域领先公司的数位行业大咖加入理事会，后续将推动到上下游企业，为整个行业提供有价值的服务。
最后，两位大咖进行了各自的总结。Charles表示：“危字当头，机字为先，剩者为王，来年再战。” 草帽哥则呼应：“活久未见，睁大眼睛，把握机会。”
ECAS理事长寄语
ECAS理事长，中电港董事长周继国
理事长寄语
我们这一代人，更有必要强调底线思维。所谓底线思维，就是“从最坏处着眼，做最充分的准备，朝好的方向努力，争取最好的结果”，这样，才能有备无患、遇事不慌、掌握主动。
如果把底线思维放到元器件行业，那就是在逆全球化下，做好最坏的打算。唯有把困难和挑战估计得充分一些，把预案做的周密一些，我们的应对才会更有力。